金はポートフォリオに不要ですか？入れた方が良いなら割合はどれくらいですか？

お悩み

最近、金がなにかと話題ですが、ポートフォリオには不要でしょうか。
入れた方がいいのかアドバイスください。入れた方が良いなら、割合はどれくらいにするのがいいでしょうか。

回答

当サイト管理人の意見としては、分散投資の観点から、金（ゴールド）をポートフォリオに組み込むのは賛成です。特に最近の円安や金をはじめとした貴金属の値上がりを見ていると、一定の割合までは、スパイス的に金関連の金融商品で持っておくのは良い選択肢だといえます。

教科書的には、全資産の10％程度まではポートフォリオに入れた方がいいといわれています。

（当サイトの管理人は、2011年に当時1枚14万円の金貨を購入しています。それがなんと15年で、1枚92万円に・・・。）

金の価格は、需要と供給の関係で変化します。株や債券のように金自体が働いて増殖するようなことはありません。そのため、私は、持続的に価値の増大が期待できる株式投資や、安定度がある債券をポートフォリオの中心とするべきだと考えています。

最近は金やプラチナ、銀などのコモディティ商品の価格が急騰していて注目を浴びていますが、そもそも、大きな値上がり益を狙える商品性ではありません。

金は、その希少性から価格が大きくブレにくい資産といわれています。あくまでも「安全資産」として、ご自身のポートフォリオに入れる割合を決めていくのが良いでしょう。

管理人の場合

私自身が金に投資している割合は、ポートフォリオ総額に対しては1％未満です。冒頭にある画像の金貨を買ったことと、純金積立を2006年から毎月1万円おこなっています。

手前味噌で恐縮ですが、私は株式投資に対してはある程度の経験と実績があるので、「攻めの投資は株式投資」で、「守りの投資は金投資」でという位置づけにしています。万が一のことがあった時には、金投資の運用分が役に立つときが来るかもしれません。

金へ投資する方法

金へ投資する方法は、「純金積立」か「金の投資信託を買う」の2択から選ぶのがおすすめです。

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なぜ、2つの方法がおすすめなのか詳しく解説しています。

もし仮に、私が今から初めて金投資をするのであれば、NISA口座を使って投資信託をコツコツと積み立てるでしょう。インフレが進んでいることもあり、長い目で見ると金の価格は、上昇傾向です。NISA口座では、運用益から引かれる税金を回避できるので、運用成績にも良い影響があります。

また、今は金が上がっているので、「一旦、安くなってから買おう…」、「まだまだあがりそう！」とかタイミングを狙って投資をしがちですが、今後の値動きは専門家でも想像がつきません。下手にタイミングは狙わずに、無感情で自動的にコツコツと積み立てるのがベターです。

次の記事では、純金積立におすすめの証券会社や、おすすめの投資信託を紹介しているので、ぜひ参考にしてみてください。