eMAXIS Slim 米国株式（S&P500）の評価と利回り

基礎データ（評価・手数料など）

• 最新情報をチェック

最新のチャートをご覧いただけます。

eMAXIS Slim 米国株式（S&P500）は、低コストで米国株に分散投資できるおすすめの銘柄です。連動対象である「S&P500指数」は、アメリカの代表的な企業500社から構成されます。つまり、この銘柄に投資すれば、経済大国アメリカの株をまるごと買うのと同じようなリターンを得られるのです。

この銘柄は、eMAXIS Slimシリーズのひとつです。このシリーズは、業界最低水準の運用コストを目指し続けます。つまり、eMAXIS Slimは、常に最もお得に運用できる銘柄であり続けるということです。

また、受益者還元型信託報酬という仕組みも採用されています。以下の表のように純資産総額（投資信託の運用資金）が増えれば増えるほど、運用にかかるコストが安くなるので、さらにお得です。

インデックスファンドは、同じ指数に連動させる銘柄を比べると、ほとんど同じような値動きをします。ですから、eMAXIS Slim 米国株式（S&P500）のように、運用コストを低く抑えられている銘柄のほうが、良いパフォーマンスを期待できるのです。

SBIバンガードなどと信託報酬やリターンを比較

eMAXIS Slim 米国株式（S&P500）は信託報酬が低いことをお伝えしましたが、実は、同じ指数を連動対象としているSBI・バンガード・S&P500インデックス・ファンド^※のほうが信託報酬は低いです。
※以下「SBIバンガード」と表記
（新名称：SBI・V・S&P500）

これは、eMAXIS Slimシリーズが目指し続ける「業界最低水準」の意味が”税抜き”を基準としているためです。

eMAXIS Slimはファンドが米国株に直接投資しているのに対して、SBIバンガードは海外ETFを介して間接的に米国株に投資しているので、税金のかかり方に差が出ます。その結果として”税込み”ではSBIバンガードのほうが信託報酬は低くなるのです。

つまり、今後この差が埋まることはありません。

しかし、インデックスファンドの運用成績は、信託報酬の安さだけで良しあしが決まるものではありません。それ以外のコストも含めた実質コストや、運用方法の影響が最終的なリターンに現れます。

このように、eMAXIS Slim 米国株式（S&P500）が最も優れたパフォーマンスとなっています。

「投信ブロガーが選ぶ！ Fund of the Year 2020」では、eMAXIS Slim 米国株式（S&P500）は9位、SBIバンガードは圏外といった具合で、eMAXIS Slimのほうが上位にランクインしています。今後、投資家の方々がどちらを高く評価していくのか注目です。

関連記事

【徹底比較】SBI・バンガード・S&P500とeMAXIS Slimどっちがいい？

eMAXIS Slim 米国株式（S&P500）の利回り

eMAXIS Slim 米国株式（S&P500）の平均的な利回りは、年利6.78％^※が目安です。

※利回りの根拠は、連動対象であるS&P500指数（配当込み、円換算ベース）の2001年～2020年のCAGR（年平均成長率）から、想定される運用コストを差し引いて算出した数値です。
（参考ページ：CAGR（年平均成長率）｜やさしい株のはじめ方）

下のグラフは、過去20年分の値動きのイメージです。（2001年時点を10,000円としています）

分配金（配当）は、いつもらえるの？

eMAXIS Slim 米国株式（S&P500）は分配金を出していません。「”いつ”もらえるの？」、「”いくら”もらえるの？」と気になる方もいらっしゃるかと思います。しかし、積み立て投資などで資産形成をするなら、このような分配金を出さない銘柄のほうが効率良く運用できるのです。

かんたんに言ってしまうと、投資信託の分配金は、投資したお金が戻ってきてしまうだけの仕組みなのです。分配金をもらえたからといって儲かっているわけではありません。その分、投資信託の価値が下がるからです。

しかも、運用益から分配金が支払われると税金がかかってしまいます。NISA口座（非課税口座）であれば税金はかかりませんが、分配金を再投資するときに貴重な非課税枠を余計に使ってしまうことになります。

eMAXIS Slim 米国株式（S&P500）は、株式から得られた配当をファンド内で自動的に再投資してくれるので、効率良く運用できます。分配金をもらえなくても、投資信託の価値が上がることによって儲かるという仕組みなのです。